受中东局势动荡、船司挺价等影响，国际航运价格持续走高。6月1日，集运指数（欧线）期货开盘后直线拉升，2607主力合约盘中最高上涨13.08%，收盘上涨11.69%。该合约自4月下旬以来已连续七周实现上涨，累计涨幅达到60.78%。现货市场方面，据维运网数据，由于今年旺季较往年提前到来，东西向集装箱海运市场正逐步走强，截至5月22日当周，上海—热那亚、上海—鹿特丹航线运价分别环比上涨10%、15%。此外，南美航线、澳新航线亦有明显涨幅。机构表示，进入2026年，全球油轮运输市场展现出前所未有的强劲势头，运价飙涨、业绩大增、供需深度重构，重点看好油运市场行情。（人民财讯）
| 资产 | 重要性 | 情绪 | 影响 |
|---|---|---|---|
| 原油 | 中 | 偏多 | 短期/波动 |
| 油运指数 | 高 | 偏多 | 中期/趋势 |
| 集运指数（欧线） | 高 | 偏多 | 短期/趋势 |
华泰证券研报表示，感光干膜作为PCB制造的关键材料，有望伴随下游景气持续增长，AI等领域进一步带动高端干膜需求。当前感光干膜国产化率较低，伴随内资企业加速高端领域技术突破与产能扩张以及政策端支持，国产化率未来有望提高，行业头部企业有望受益。（第一财经）
| 资产 | 重要性 | 情绪 | 影响 |
|---|---|---|---|
| 感光干膜 | 高 | 偏多 | 中期/趋势 |
| PCB行业 | 中 | 偏多 | 中期/趋势 |
| AI行业 | 低 | 偏多 | 长期/趋势 |
6月2日，阿里正式发布Qwen3.7-Plus多模态智能体模型。据介绍，该模型在Qwen3.7文本能力的基础上，全面升级了视觉-语言能力，同时保持了在编码、工具使用和生产力工作流方面的完整智能体能力。（千问大模型官微）
| 资产 | 重要性 | 情绪 | 影响 |
|---|---|---|---|
| AI行业 | 中 | 偏多 | 中期/趋势 |
| 阿里巴巴 | 高 | 偏多 | 中期/趋势 |
当地时间今天（6月2日）凌晨，乌克兰首都基辅连续传出剧烈爆炸声。稍早前，基辅拉响防空警报。(CCTV国际时讯)
| 资产 | 重要性 | 情绪 | 影响 |
|---|---|---|---|
| EUR/USD | 中 | 偏空 | 短期/波动 |
| 黄金 | 高 | 偏多 | 短期/波动 |
| 原油 | 高 | 偏多 | 短期/波动 |
现货白银站上75美元/盎司，日内涨0.27%。
| 资产 | 重要性 | 情绪 | 影响 |
|---|---|---|---|
| 白银 | 高 | 偏多 | 短期/趋势 |
6月1日起，《国家税务总局关于调整消费税纳税申报表有关事项的公告》施行，白酒生产企业须新增填写《白酒消费税计算明细表》和《白酒生产企业关联销售单位信息报告表》。专家表示，新规推动信息申报更加规范透明，有效规制关联销售定价，提升白酒消费税征管效能。今年以来，啤酒、白酒消费税征管规则持续完善，有利于全面归集产销价格与交易数据。（人民财讯）
| 资产 | 重要性 | 情绪 | 影响 |
|---|---|---|---|
| 五粮液 | 高 | 中性 | 中期/趋势 |
| 茅台 | 高 | 中性 | 中期/趋势 |
| 啤酒 | 低 | 中性 | 中期/趋势 |
| 泸州老窖 | 中 | 中性 | 中期/趋势 |
农业农村部最新小麦机收进度显示，麦收地区持续晴热天气，各地正抓紧趁晴抢收。目前，小麦收获进度近三成。据农业农村部小麦机收进度，截至6月1日17时，全国已收获小麦9519万亩，收获进度28.06%。安徽麦收进度过半，河南过三成半，江苏、陕西过一成，山东、山西零星收获，西南地区小麦收获已顺利完成。预计今天（6月2日），河南、安徽、江苏等麦收地区大部晴到多云，有利于抢收，同时要做好机手服务、防范高温暑热。6月3日，全国新一轮大范围降雨将自西向东移动，预计江苏和安徽南部有强降雨，届时该区域麦收基本扫尾，对麦收影响不大；华北地区大部有小到中雨，山东西南部有大雨，该区域大规模麦收暂未启动，但需做好应对准备。（央视新闻）
| 资产 | 重要性 | 情绪 | 影响 |
|---|---|---|---|
| 小麦 | 高 | 偏多 | 短期/波动 |
| 玉米 | 低 | 中性 | 短期/波动 |
据报道，Anthropic向美国证券交易委员会保密提交IPO文件草案，拟发行股份的数量及发行价尚未确定。（界面新闻）
| 资产 | 重要性 | 情绪 | 影响 |
|---|---|---|---|
| Anthropic | 高 | 偏多 | 中期/趋势 |
| 美股科技板块 | 中 | 中性 | 中期/波动 |
伊朗外交部1日发表声明，谴责美国和以色列持续违反停火协议，强调任何战线上的停火遭到破坏，都意味着违背整体停火安排，并表示伊朗将在必要情况下“动用一切能力捍卫自身利益”。声明说，伊朗方面重申4月8日达成的停火协议，内容包括在黎巴嫩实现停火。然而，美国多次违反停火协议，持续骚扰伊朗商船；以色列则继续侵犯黎巴嫩领土完整和国家主权，造成数千名黎巴嫩人丧生、大量人口流离失所以及基础设施受损。声明指出，任何一个战线上的停火遭到破坏，都应被视为违反全部停火安排。美国不仅要对自身违反停火协议负责，也应对以色列相关行为承担责任。（新华社）
| 资产 | 重要性 | 情绪 | 影响 |
|---|---|---|---|
| 黄金 | 高 | 偏多 | 短期/波动 |
| 原油 | 高 | 偏多 | 短期/波动 |
| USD/CNY | 中 | 中性 | 短期/波动 |
中国地震台网正式测定：6月2日6时12分，在第勒尼安海（北纬39.30度，东经15.85度）发生6.2级地震，震源深度250公里。(央视新闻)
| 资产 | 重要性 | 情绪 | 影响 |
|---|---|---|---|
| 原油 | 低 | 中性 | 短期/波动 |
北交所和新三板正成为牛散们关注的“淘金地”。从近期公开数据来看，周信钢夫妇、葛卫东、陈发树、周运南等知名牛散纷纷出现在北交所、新三板公司股东榜单上。与过去“快进快出”的操作手法不同，部分牛散在投资风格上出现转变，对专精特新、高弹性小盘股、科技成长等优质标的开启长期持有模式。（证券时报）
| 资产 | 重要性 | 情绪 | 影响 |
|---|---|---|---|
| 北证50 | 中 | 偏多 | 中期/趋势 |
6月1日，记者发现工商银行等部分机构的手机端APP，已在个人养老金专区上线“国债”入口。根据财政部、中国人民银行此前联合发布的《关于储蓄国债（电子式）纳入个人养老金产品范围有关事宜的通知》，开办机构应当自2026年6月起，开办个人养老金储蓄国债（电子式）业务。专家认为，此举将为投资者提供长期稳健的投资选择，有望激活缴存热情，后续个人养老金产品体系仍有扩容空间。（中证报）
| 资产 | 重要性 | 情绪 | 影响 |
|---|---|---|---|
| 储蓄国债 | 低 | 中性 | 长期/趋势 |
6月1日起，《国家税务总局关于调整消费税纳税申报表有关事项的公告》施行，白酒生产企业须新增填写《白酒消费税计算明细表》和《白酒生产企业关联销售单位信息报告表》。专家表示，新规推动信息申报更加规范透明，有效规制关联销售定价，提升白酒消费税征管效能。今年以来，啤酒、白酒消费税征管规则持续完善，有利于全面归集产销价格与交易数据。（中证报）
| 资产 | 重要性 | 情绪 | 影响 |
|---|---|---|---|
| 白酒 | 高 | 偏空 | 短期/趋势 |
尽管OpenClaw（龙虾）等智能体热度已降，但其催生的“Skills”生态却在证券行业生根发芽：6月1日，中金公司在推出“老于”分析师Skill后，再次上线5位分析师Skill；5月29日，华泰证券宣布AI涨乐上线Skills；此前，国泰海通、广发证券、国信证券也相继发布了Skills产品。（上海证券报）
| 资产 | 重要性 | 情绪 | 影响 |
|---|---|---|---|
| 中金公司 | 中 | 偏多 | 短期/趋势 |
| 华泰证券 | 中 | 偏多 | 短期/趋势 |
中国地震台网自动测定：6月2日6时12分，在第勒尼安海附近（北纬39.33度，东经15.78度）发生6.2级左右地震。最终结果以正式速报为准。（央视新闻）
| 资产 | 重要性 | 情绪 | 影响 |
|---|---|---|---|
| 原油 | 低 | 中性 | 短期/波动 |
土耳其里拉曾长期被视作全球最弱货币之一，但当前日元与土耳其里拉的实际有效汇率走势出现逆转。国际清算银行的数据显示，以2020年为基准计算，日元实际有效汇率指数刷新了其1973年转向浮动汇率制以来的最低水平。与之形成对比的是，土耳其里拉的实际有效汇率自年初以来升值约7%。尽管日本当局在外汇干预上“火力全开”，但从汇率走势来看，日元对美元已重新贬值至接近干预前的水平。日元深陷长期贬值压力，已是无法回避的现实问题。（上证报）
| 资产 | 重要性 | 情绪 | 影响 |
|---|---|---|---|
| 美元指数 | 中 | 偏多 | 中期/趋势 |
| 日元 | 高 | 偏空 | 中期/趋势 |
近日，首届集微存储论坛在上海张江举行。与会嘉宾认为，2025年至2027年供需比整体处于供不应求状态，存储芯片涨价趋势有望持续，2027年或成为观察价格趋势的转折之年。但需提及的是，2026年第二季度的存储价格涨幅环比有所收窄，短期可能面临盘整。值得注意的是，AI算力增长由云端训练加速转向端侧推理，为具有低功耗、快速响应优势的利基型存储（包括小容量DDR3/DDR4、NOR Flash、SLC NAND、EEPROM等）带来新机遇。叠加三星、SK海力士等国际巨头纷纷将产能转向高毛利的HBM（高带宽存储）等产品，相关国产芯片公司有望迎来新增长。 (上证报)
| 资产 | 重要性 | 情绪 | 影响 |
|---|---|---|---|
| 存储芯片 | 高 | 偏多 | 中期/趋势 |
近期债市多头情绪持续升温，长端、超长端收益率接连突破关键点位。6月1日，10年期国债活跃券收益率一度下行至1.704%，为年内新低；30年期特别国债收益率盘中跌破2.2%关口，最低触及2.1875%，超长债补涨行情进一步展开。多位机构人士认为，近期债市走强不只是流动性宽松驱动，更与基本面预期变化、信贷需求偏弱、机构配置力量增强等因素有关。随着票据利率持续探底、资金面跨月保持平稳，债市交易逻辑正从单纯关注机构行为，逐步回到基本面和融资需求本身。 (上证报)
| 资产 | 重要性 | 情绪 | 影响 |
|---|---|---|---|
| 10年期国债 | 高 | 偏多 | 短期/趋势 |
| 30年期国债 | 高 | 偏多 | 短期/趋势 |
据CME“美联储观察”：美联储到6月维持利率不变的概率为98.4%，累计降息25个基点的概率为1.6%。美联储到7月维持利率不变的概率为90.2%，累计加息25个基点的概率8.4%，累计降息25个基点的概率为1.4%。
| 资产 | 重要性 | 情绪 | 影响 |
|---|---|---|---|
| 美元指数 | 中 | 偏多 | 短期/趋势 |
据韩联社6月1日报道，韩国进口车协会当天披露的数据显示，4月在韩新注册登记的进口车中，中国产汽车排名第三，史上首次赶超日本产汽车。数据显示，4月韩国进口新车注册量中，欧洲产汽车以1.68万辆排名第一，其后依次为美国产（1.36万辆）、中国产（2023辆）和日本产（1974辆）等。韩联社称，这是中国产汽车在韩国进口车市场首次超过日本产汽车。(环球网)
| 资产 | 重要性 | 情绪 | 影响 |
|---|---|---|---|
| 日本汽车 | 中 | 偏空 | 中期/趋势 |
| 中国汽车 | 中 | 偏多 | 中期/趋势 |
| 韩国汽车市场 | 低 | 中性 | 短期/波动 |